اتفقت “بلاك روك” و”مبادلة للاستثمار” بشكل متبادل على إنهاء شراكتهما بمجال الائتمان الخاص في آسيا، والتي كانت تركز على الاستثمار في الصين وإندونيسيا، بسبب صعوبات في إيجاد الصفقات المناسبة، وفقاً لأشخاص مطلعين على الأمر.
قال الأشخاص الذين طلبوا عدم ذكر أسمائهم نظراً لخصوصية المعلومات، إنه بموجب هذه الشراكة التي بدأت في عام 2023، كانت “مبادلة” وهي صندوق استثمار تملكه حكومة أبوظبي، تلتزم بأن تستثمر نفس المبلغ الذي تستثمره “بلاك روك”.
وجاء ذلك فيما تسعى كبرى الشركات العالمية لإدارة الأصول إلى عقد تحالفات مع صناديق الائتمان الخاص للاستفادة من سوق الائتمان الخاص سريعة النمو التي تبلغ قيمتها 1.7 تريليون دولار.
تُعد “مبادلة” من أكثر المستثمرين نشاطاً في هذا المجال، إذ قامت ببناء محفظة استثمارية بقيمة 73.5 مليار درهم (20 مليار دولار)، مدعومة بشراكات مع شركات مثل “أبولو غلوبال مانجمنت” (Apollo Global Management) و”مجموعة كارلايل” ( Carlyle Group ) و”كيه كيه آر آند كو ” (KKR & Co).
لم ترد “بلاك روك” على طلب للتعليق، بينما رفضت “مبادلة” التعليق على الموضوع.
أضاف الأشخاص أن الشراكة لم تستثمر سوى مبلغ محدود من رأس المال، مشيرين إلى أن إبرام صفقات في الصين كان صعباً نظراً للعائد المستهدف الذي يتراوح تقريباً بين 13% إلى 17% سنوياً.
أوضح الأشخاص أن رئيس قطاع الائتمان الخاص في إندونيسيا، كريستوفر غانيس، غادر في المراحل الأولى من التعاون للانضمام إلى صندوق الثروة السيادي “هيئة الاستثمار الإندونيسية”، الأمر الذي صعّب عملية إبرام الصفقات في البلاد.
كما غادرت سيليا يان رئيسة قسم الائتمان الخاص لمنطقة آسيا والمحيط الهادئ في “بلاك روك” مؤخراً للانضمام إلى شركة “أبولو”، في حين توشك “بلاك روك” على إتمام عملية دمج أعمالها مع “إتش بي إس إنفستمنت بارتنرز” (HPS Investment Partners).
في سياق منفصل، وافقت “بلاك روك” العام الماضي على الاستحواذ على شركة “إتش بي إس” في صفقة مقايضة أسهم بلغت قيمتها نحو 12 مليار دولار. من المتوقع إتمام الصفقة في منتصف هذا العام، بعد الحصول على الموافقات التنظيمية اللازمة.
بحسب مذكرة داخلية، ستتوسع المنصة المشتركة لتضم فريقاً من 22 متخصصاً في استثمارات الأسواق الخاصة، مع انضمام مستثمرين كبار في كل من سنغافورة وسيدني
